Parte I
Fondamenti
Cosa sono davvero gli ETF (e la differenza con ETC e ETN), come funzionano i mercati e gli indici, rendimenti e rischio spiegati con chiarezza.
La guida più completa e moderna agli ETF per l'investitore italiano
Non una lista di ETF da copiare, ma un framework per decidere da soli
Gli ETF hanno rivoluzionato il modo di investire: costi contenuti, trasparenza totale, diversificazione globale. Eppure, la maggior parte degli italiani continua a pagare commissioni eccessive per fondi che sottoperformano il mercato, oppure evita del tutto gli investimenti per paura di sbagliare.
Investire con gli ETF è un framework operativo completo per costruire, gestire e monitorare un portafoglio ETF in modo consapevole e ripetibile. L'obiettivo non è darvi le risposte, ma insegnarvi a porvi le domande giuste.
"Credo che l'educazione finanziaria sia un diritto, non un privilegio. Gli ETF hanno democratizzato l'accesso agli investimenti; questo libro vuole democratizzare l'accesso alla conoscenza necessaria per usarli bene."
Capitolo completo sull'uso di ChatGPT e Claude per analizzare ETF, con prompt pronti all'uso e workflow pratici.
Framework esclusivo per passare dai fondi bancari agli ETF in modo intelligente, con ottimizzazione fiscale.
Tassazione italiana, broker nazionali, normativa UCITS, PAC e implicazioni fiscali specifiche per il nostro paese.
Come trasferire il patrimonio in ETF agli eredi: plusvalenze latenti, donazioni, polizze vita come wrapper.
Cinque parti per padroneggiare gli ETF dall'inizio alla fine
Parte I
Cosa sono davvero gli ETF (e la differenza con ETC e ETN), come funzionano i mercati e gli indici, rendimenti e rischio spiegati con chiarezza.
Parte II
Obiettivi e profilo di rischio, asset allocation strategica, selezione degli ETF (TER, tracking difference, replica), implementazione e ribilanciamento.
Parte III
Costi e tasse (regime amministrato vs dichiarativo), rischi strutturali, comportamento durante le crisi, monitoraggio e metriche.
Parte IV
Smart beta e factor investing, obbligazionari e duration, commodities e crypto, ETF a leva e inversi, sostenibilità ed ESG.
Parte V
Framework operativo, La Grande Migrazione, casi studio, errori comuni, AI per l'investitore, checklist finale.
Appendici
Formule matematiche, template di portafoglio, risorse online, guida al decumulo del capitale, pianificazione successoria.
Calcolatori interattivi per pianificare i tuoi investimenti
Scopri quanto crescerà il tuo capitale nel tempo grazie all'interesse composto.
Quanto ti costano le commissioni nel lungo periodo? Confronta ETF vs fondi tradizionali.
Meglio investire tutto subito (PIC) o gradualmente (PAC)? Confronta le due strategie.
Statisticamente il PIC performa meglio, ma il PAC riduce il rischio emotivo.
Quanto capitale ti serve per vivere di rendita? Calcola il tuo numero magico.
Rispondi a 4 domande per scoprire l'allocazione adatta a te
Profilo: -
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Apri TemplateFoglio per monitorare il tuo portafoglio ETF. Calcola automaticamente rendimenti e allocazione.
Apri TemplateLa lista di controllo completa prima di iniziare a investire. 20 punti da verificare.
Apri TemplateTemplate per annotare decisioni, emozioni e lezioni apprese. Fondamentale per migliorare.
Apri Template12 criteri per valutare un ETF prima di acquistarlo. TER, tracking difference, liquidità e altro.
Apri TemplateCosa fare quando i mercati crollano. Regole predefinite per non farsi prendere dal panico.
Apri TemplateI principali broker per investire in ETF dall'Italia
| Broker | Regime | Commissioni | PAC | Note |
|---|---|---|---|---|
| Directa | Amministrato | 5€ oppure 0,19% (min 1,50€) | Gratuito su selezionati | Storico broker italiano, ottima reputazione |
| Fineco | Amministrato | 19€ (standard) / 2,95€ (Replay) | 2,95€ con Replay | Banca completa, commissioni più alte |
| Scalable Capital | Dichiarativo | 0,99€ (Free) / 0€ (Prime+) | Gratuito | Report fiscale disponibile, app moderna |
| Trade Republic | Dichiarativo | 1€ fisso | Gratuito | Solo app, molto semplice da usare |
| DEGIRO | Dichiarativo | Variabile, core selection gratuita | Non disponibile | Ampia selezione, piattaforma completa |
| Banca Sella | Amministrato | Variabile | A pagamento | Banca tradizionale con trading |
Regime Amministrato vs Dichiarativo: Con il regime amministrato, il broker calcola e versa le tasse per te (26% su plusvalenze). Con il regime dichiarativo, devi dichiarare tu i guadagni nel 730/Unico. Il primo è più semplice, il secondo può avere costi inferiori.
I termini fondamentali spiegati in modo semplice
Cosa rende questo libro unico nel panorama italiano
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Se hai fondi bancari, troverai un percorso completo: analisi del portafoglio attuale, quando vendere, dialogo con la banca, ottimizzazione fiscale della transizione.
Aggiornato 2026
Tassazione (26%, 12,5%), regime amministrato, broker italiani, normativa UCITS, PAC e implicazioni fiscali. Niente consigli validi solo negli USA.
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Una pubblicazione Core Matrix S.r.l.
Disclaimer: Questo materiale è educativo e non costituisce consulenza finanziaria personalizzata o sollecitazione al risparmio. I mercati comportano rischi e le performance passate non garantiscono risultati futuri.